Купонная доходность

Страницы: 1
RSS
Купонная доходность
 
В таблице текущих параметров  (в доступных параметрах) нет самой главной - чистой годовой купонной доходности (без учета текущей цены)
Вот такое нехитрое пожелание. Формула проста  Куп.Дох. = Размер Куп.*100/Номинал*Округ(365/Длит.Куп.)
Такая позиция на rusbonds есть. Считаю что и в квике должна быть. Спасибо.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
В таблице текущих параметров (в доступных параметрах) нет самой главной - чистой годовой купонной доходности (без учета текущей цены)
Вот такое нехитрое пожелание. Формула проста Куп.Дох. = Размер Куп.*100/Номинал*Округ(365/Длит.Куп.)
Такая позиция на rusbonds есть. Считаю что и в квике должна быть. Спасибо.
Добрый день.
Сервер Quik не рассчитывает значения параметров  в Таблице текущих параметров. Данные  в эту таблицу транслируются  с биржи. Отображается ли эта информация в терминале прямого доступа?
Если ММВБ будет транслировать этот параметр, то и мы сможем выполнить соответствующие доработки  в нашем ПО. Эту информацию Вы можете уточнить у специалистов биржи.
 
Размер купона, Номинал и Длительность купона -  эти данные транслируются в терминал.
Какие параметры  еще нужны?
 
Вот пример ОФЗ26216
Номинал - 1000 р.
Размер купона - 33,41 р.
Длительность купона - 182 дн.
Это значит что  доходность этой бумаги - 6,682 % но в терминале этот параметр - 11,21 %
Это и есть тот параметр который транслируется с Биржи, или его рассчитывает терминал?
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Вот пример ОФЗ26216
Номинал - 1000 р.
Размер купона - 33,41 р.
Длительность купона - 182 дн.
Это значит что доходность этой бумаги - 6,682 % но в терминале этот параметр - 11,21 %
Это и есть тот параметр который транслируется с Биржи, или его рассчитывает терминал?
Добрый день.
Еще раз вынуждены повториться. Сервер Quik не рассчитывает значения параметров таблицы текущих значений.
Данные транслируются из торговой системы.
За комментариями по данному вопросу рекомендуем обратиться к  специалистам биржи.
 
Вот цитата из переписки с техподдержкой ММВБ
"По вопросам трансляции данных в
Quik Вам лучше обратиться к ним, т.к у нас нет информации по данным которые Quik транслируют через свое ПО.  
С уважением, Техническая поддержка ПАО Московская Биржа"
Где искать концы ? (((((
 
Михаил Иванов, Вы, наверное, просите невозможного - добавить в таблицу текущих параметров (ТТП) то, что не транслирует биржа.
Попросите разработчиков сделать расчет нужного Вам значения в другом месте терминала, а не в ТТП.
 
Здравствуйте,

Ваше пожелание зарегистрировано. Мы постараемся рассмотреть его и сообщить Вам результаты анализа. Впоследствии, по результатам анализа, будет приниматься решение о реализации пожелания в будущих версиях ПО.
 
Цитата
Дмитрий пишет:
Михаил Иванов , Вы, наверное, просите невозможного - добавить в таблицу текущих параметров (ТТП) то, что не транслирует биржа.
Попросите разработчиков сделать расчет нужного Вам значения в другом месте терминала, а не в ТТП.
Этот параметр уже есть в ТТП - он называется "доходность" . Но он рассчитывается с учетом текущей цены. Но при долгосрочном инвестировании в облигации важна чистая Купонная доходность (без учёта цены), а её то как раз и нет.
Вопрос стоит кто рассчитывает этот параметр Биржа или Теминал? и тогда уже  можно будет говорить возможно ли изменить формулу расчёта доходности.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Цитата
Дмитрий пишет:
Михаил Иванов , Вы, наверное, просите невозможного - добавить в таблицу текущих параметров (ТТП) то, что не транслирует биржа.
Попросите разработчиков сделать расчет нужного Вам значения в другом месте терминала, а не в ТТП.
Этот параметр уже есть в ТТП - он называется "доходность" . Но он рассчитывается с учетом текущей цены. Но при долгосрочном инвестировании в облигации важна чистая Купонная доходность (без учёта цены), а её то как раз и нет.
Вопрос стоит кто рассчитывает этот параметр Биржа или Теминал? и тогда уже можно будет говорить возможно ли изменить формулу расчёта доходности.
Михаил, Дмитрий,
Ваше пожелание зарегистрировано. Мы постараемся рассмотреть его и сообщить Вам результаты анализа. Впоследствии, по результатам анализа, будет приниматься решение о реализации пожелания в будущих версиях ПО.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Но при долгосрочном инвестировании в облигации важна чистая Купонная доходность (без учёта цены)
Вообще-то в облигации важна как раз общая доходность с учётом дисконта и купона, а также цены выкупа (погашения/оферты)  ;-)
 
Цитата
Старатель пишет:
Вообще-то в облигации важна как раз общая доходность с учётом дисконта и купона, а также цены выкупа (погашения/оферты)
Дисконт - это хорошо, а купон - это наше все (((((
А вообще это палка о двух концах.
 
Есть бескупонные облигации. Доходность по ним определяется по дисконту и/или надбавкой к номинальной стоимости.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Этот параметр уже есть в ТТП - он называется "доходность" . Но он рассчитывается с учетом текущей цены. Но при долгосрочном инвестировании в облигации важна чистая Купонная доходность (без учёта цены), а её то как раз и нет.
Вы всегда покупаете по какой-то цене. То есть ваша доходность зависит от той цены, по которой вы ее когда-то(!)  купили. "Чистая" купонная доходность прописана в эмиссии бумаги, но так как вы покупаете не по номиналу, то она не соответствует вашей реальной доходности.
 
Цитата
Constantin пишет:
То есть ваша доходность зависит от той цены, по которой вы ее когда-то(!)купили
Приоритеты для меня расставлены по другому
1) Сначала я смотрю на чистую купонную доходность (обязательно выше среднего банковского депозита)
2) На бумагу (Есть ли госучастие или эмитент входит в индекс, это обязательное условие)
3) На срок погашения (для разных секторов рынка он разный )
4) На цену (хотя очень часто покупаю выше номинала) так как куп.дох. высокая.
Но мне кажется что мы уже отошли от темы. Сильно извиняюсь за оффтоп.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Приоритеты для меня расставлены по другому
А смысл? Если вы гарантированно (при отсутствии дефолта эмитента) получите доходность именно с учётом дисконта?
 
Цитата
Старатель пишет:
А смысл? Если вы гарантированно (при отсутствии дефолта эмитента) получите доходность именно с учётом дисконта?
Есть допустим ОФЗ с купоном в 7% годовых, и стоит она 85 % от номинала. Я её купил в надежде получить 7 % годовых и 15% оставшихся, но получается так что проходит полгода или год а цена всё еще 85 и ты просто получаешь свой 7-ми% купон а время уже ушло. Вся торговля бондами сводится к большим купонам и надёжности эмитента. а дисконт идёт уже плюсом (его еще надо поймать). Весь ликвид продаётся выше номинала.
 
Цитата
Михаил Иванов пишет:
Есть допустим ОФЗ с купоном в 7% годовых, и стоит она 85 % от номинала.
Невысокий купон - одна из причин, почему бумага торгуется ниже номинала. И наоборот.
Чтобы знать истинную доходность к погашению в терминале и транслируется значение доходности с учётом дисконта/надбавки.
 
Цитата
Старатель пишет:
Чтобы знать истинную доходность к погашению
Вот здесь собака порылась. Я не жду погашения потому как между реальной датой остановки торгов и поступлением денег на счет, проходит пару недель в среднем а бывает и больше. И эта доходность которая в терминале тоже не соответствует действительности
Вот пример ОФЗ 46020
Предложение 69,5 % от номинала
Номинал 1000 р
Размер купона 34,41р.
Длительность купона 182 дн.
До погашения 7517 дней
Доходность 10,9 %
По какой формуле считается эта доходность? Это истина?
 
Цитата
Дмитрий написал:
Михаил Иванов , Вы, наверное, просите невозможного - добавить в таблицу текущих параметров (ТТП) то, что не транслирует биржа.
Попросите разработчиков сделать расчет нужного Вам значения в другом месте терминала, а не в ТТП.
    Мы рассмотрели Ваше пожелание. По итогам его анализа сообщаем Вам,     что реализация пожелания признана потенциально целесообразной. Если     по результатам дальнейшего анализа, включающего юридические аспекты,     анализ на непротиворечивость с общей политикой компании, никаких     возражений не возникнет, мы постараемся включить Ваше пожелание в     план доработок при выпуске одной из следующих версий нашего ПО.
 
Как я понял, это вопрос не к Квику, а всеобщий. Кто-нибудь объясните, пожалуйста, внятно по какой формуле рассчитывается параметр Доходность облигации? Нигде не могу найти.

К реальной действительности он имеет мало отношения, поэтому разработчиков просят добавить более адекватный параметр с объективной формулой в Квик. Рассчитывать его надо непосредственно в Квике, как состояние счета меняется при изменении цены Bid в акции.



Таким образом, давайте подведем итог и уточним.
Просим разработчиков добавить, пожалуйста, два параметра:

1. Доходность до погашения (в % годовых) с учетом текущей цены покупки облигации (Ask Price) минус комиссия брокера и биржи (добавить этот глобальный параметр в настройки F9 и предложить пользователю задавать его вручную).

2. Доходность годовая в % годовых ровно за 365 дней (равна доходности до погашения, если облигации осталось жить меньше года) рассчитывать с учетом текущей цены покупки облигации (Ask Price) минус комиссия брокера и биржи плюс купонный доход за год минус продажа облигации по той же цене покупки (текущий Ask Price). Достаточно эфемерный параметр, но очень приближенный к реальности, так как его можно натурально сравнить с годовым вкладом в банке.


Потому, что надоело настраивать и считать реальную доходность через Excel.

Большое спасибо!
 
В итоге пожелание реализовано или нет? :)
 
Цитата
Валерий Котолевский написал:
В итоге пожелание реализовано или нет? :)
Добрый день.
На текущий момент нет.  
Страницы: 1
Читают тему (гостей: 1)
Наверх